5-punts checklist - Hoe een beleggingsfonds te selecteren

Door Raj op de hoofdstad

1. Wat is het langetermijnrecord van het beleggingsfonds?

Volg voor elk beleggingsfonds het prestatierecord van de afgelopen 10 jaar. Het is niet nodig dat het fonds uitstekend presteert en jaarlijks aan de top staat. In plaats daarvan moeten we controleren of het fonds elk jaar, althans in de afgelopen 10 jaar, in de top 20% in zijn categorie is gebleven.

Een goed fonds kan niet elk jaar uitstekend presteren, maar moet in alle jaren bovengemiddeld blijven. Dit zorgt ervoor dat het fonds niet het extra risico neemt om in een bepaald jaar een toonaangevende speler te worden. Het zal dus niet al te slecht presteren als de markt zichzelf corrigeert.

Het onderstaande voorbeeld is van het SBI-aandelenfonds waar het fonds het minder goed deed dan andere fondsen in de periode van 1 jaar, 2 jaar, 3 jaar, maar het valt op in de top 10 in de categorie 5 jaar en 10 jaar.

bron - moneycontrol.com

2. Wie is de fondsbeheerder van het onderlinge fonds?

Het kan voorkomen dat een fonds de afgelopen 10 jaar elk jaar bovengemiddeld heeft gepresteerd volgens de 1e besproken criteria. Moet u dat fonds dan onmiddellijk kopen? Is het selecteren van een fonds zo eenvoudig? Zeker niet!

Als een fonds de afgelopen 10 of 15 jaar een constant trackrecord heeft, hangt het sterk af van de fondsbeheerder of we in dat fonds moeten beleggen. De in het verleden behaalde resultaten hebben geen betekenis als de fondsbeheerder onlangs is gewijzigd. We moeten altijd controleren of dezelfde persoon het fonds beheert die de afgelopen 10-15 jaar een consistent rendement heeft behaald. Een fonds is namelijk niet goed of slecht, maar een fondsmanager is goed of slecht.

Hoe bepalen we of een fondsbeheerder goed of slecht is? Ten eerste moet het trackrecord van het fonds consistent goed zijn in al die jaren waarin hij het heeft beheerd. Ten tweede, als een fondsbeheerder 5 fondsen beheert en als van de 5 slechts 1 regeling goed heeft gepresteerd en de rest 4 slecht is gegaan, zal ik die fondsbeheerder niet als goed beschouwen.

Het kan gebeuren dat als je 5 dingen doet, je door puur geluk goed presteert in één. Als 3 of 4 van de 5 het goed doen, zal ik die fondsbeheerder als goed beschouwen en kan ik die persoon vertrouwen voor mijn investering.

3. Wat is het trackrecord van de AUM voor het fonds?

Nu zien we dat het fonds een goed trackrecord heeft, de fondsbeheerder is goed, dezelfde fondsbeheerder beheert het fonds de afgelopen 7-10 jaar. Het volgende waar we ons op zullen focussen is AUM, ie Assets Under Management.

We moeten bijhouden hoe de AUM de afgelopen tijd is veranderd. Is er de afgelopen 1 à 2 jaar veel geld in het fonds gestroomd? Het kan voorkomen dat in het begin toen AUM laag was, het gemakkelijker was om kwaliteitsaandelen te vinden. Als er plotseling een enorme instroom van geld in dat fonds plaatsvindt, zal ik dat fonds vermijden. In dergelijke tijden moet de fondsbeheerder dat geld op de een of andere manier beleggen, aangezien hij niet meer dan 35% van het geld in contanten kan houden. Het kan dus zijn dat hij gedwongen wordt om aandelen van minder goede kwaliteit te kopen. In dergelijke gevallen worden toekomstige prestaties beïnvloed.

4. Wat is het risico-rendementsrecord voor het fonds?

We moeten niet alleen het rendement controleren, maar we moeten ook het trackrecord van risico versus rendement controleren. Door hoge risico's te nemen, kan namelijk een goed rendement worden behaald. Maar die fondsbeheerder is de beste die met een lager risico een hoog rendement kan behalen. Over het algemeen hebben large-capschema's een lager risico dan mid-cap- of small-capschema's. Als een large-capregeling in de afgelopen 10 jaar 15% rendement heeft opgeleverd en een small-capregeling in dezelfde periode 16% rendement heeft opgeleverd; dan zal ik voor slechts 1% extra rendement niet de voorkeur geven aan risicovolle small-cap fondsen.

5. Wat is de TER voor het fonds?

TER (Total Expense Ratio) is de commissie die het MF-bedrijf maakt wanneer u in het fonds belegt. Controleer wat de TER is voor het fonds. is het te hoog? dwz geeft u te veel weg als commissie voor het fonds? Vermijd de fondsen met een zeer hoge kostenratio.

Ik hoop dat dit artikel u heeft geholpen om te begrijpen - Hoe u beleggingsfondsen India selecteert

meer informatie over - Wat zijn onderlinge fondsen? Soorten beleggingsfondsen in India